免费精品在线视频-免费久-免费久草-免费久草视频-免费久福利视频在线观看

????????2020年是當(dāng)之無(wú)愧的“基金大年”，新發(fā)基金數(shù)量與規(guī)模均表現(xiàn)搶眼。隨之而來(lái)的是，代銷(xiāo)基金亂象也被監(jiān)管火速關(guān)注。

????????日前，因在基金銷(xiāo)售過(guò)程中多項(xiàng)業(yè)務(wù)違規(guī)，云南證監(jiān)局對(duì)富滇銀行和云南紅塔銀行開(kāi)出罰單。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，當(dāng)下銀行傳統(tǒng)的基金代銷(xiāo)模式競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境日益激烈，同時(shí)也不能滿足投資者日益增長(zhǎng)的財(cái)富管理需求，基金投顧或成未來(lái)新趨勢(shì)。

代銷(xiāo)基金違規(guī)被罰

????????12月9日，云南證監(jiān)局公布兩份罰單，因基金銷(xiāo)售過(guò)程中多項(xiàng)業(yè)務(wù)違規(guī)，該局分別對(duì)云南紅塔銀行采取責(zé)令改正行政監(jiān)管措施的決定，對(duì)富滇銀行采取出具警示函行政監(jiān)管措施的決定。

????????云南紅塔銀行違規(guī)行為多達(dá)11項(xiàng)，包括對(duì)于個(gè)別基金銷(xiāo)售培訓(xùn)情況無(wú)留痕;未建立年度監(jiān)察稽核報(bào)告制度，未在每年年度結(jié)束后對(duì)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)察稽核;基金推介材料中申購(gòu)費(fèi)率優(yōu)惠的內(nèi)容未發(fā)現(xiàn)合規(guī)法律部門(mén)審核記錄;部分分支機(jī)構(gòu)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人未取得基金從業(yè)資格;基金銷(xiāo)售適用性管理制度部分內(nèi)容表述不完善;未針對(duì)機(jī)構(gòu)客戶購(gòu)買(mǎi)基金產(chǎn)品制定風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估問(wèn)卷等。

????????富滇銀行基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)涉及5項(xiàng)違規(guī)問(wèn)題，包括部分分支機(jī)構(gòu)基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人未取得基金從業(yè)資格;部分理財(cái)產(chǎn)品的宣傳推介材料使用了“風(fēng)格穩(wěn)健”的宣傳用語(yǔ);部分理財(cái)產(chǎn)品宣傳推介材料未經(jīng)負(fù)責(zé)銷(xiāo)售業(yè)務(wù)和合規(guī)的高級(jí)管理人員檢查，未出具合規(guī)意見(jiàn)書(shū);該銀行基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)審計(jì)管理辦法中，未對(duì)審計(jì)頻次、審計(jì)報(bào)告出具時(shí)間等進(jìn)行規(guī)定;部分理財(cái)產(chǎn)品的宣傳推介材料審核要點(diǎn)較為簡(jiǎn)略，且多為形式審核要求。

????????據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，近年來(lái)，已有多家銀行因基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)違規(guī)被監(jiān)管處罰，包括廣發(fā)銀行、廣州農(nóng)商銀行、無(wú)錫銀行、張家港行、長(zhǎng)春農(nóng)商銀行等。

仍是基金代銷(xiāo)重要渠道

????????一直以來(lái)，銀行是基金代銷(xiāo)的重要渠道。數(shù)據(jù)顯示，截至12月15日，國(guó)內(nèi)共有461家基金代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)，其中銀行渠道數(shù)量最多，達(dá)156家，緊隨其后的是券商和獨(dú)立基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)，分別為123家和108家。

????????華東某基金公司從業(yè)人員對(duì)中國(guó)證券報(bào)記者表示，雖然現(xiàn)在中大型公司都在做基金電商，也有部分強(qiáng)勢(shì)互聯(lián)網(wǎng)渠道，但總體上，銀行依舊保持著基金代銷(xiāo)的核心地位。

????????同時(shí)，強(qiáng)者恒強(qiáng)的馬太效應(yīng)依然在業(yè)內(nèi)上演。截至12月15日，代銷(xiāo)基金數(shù)量超過(guò)1000只的銀行有22家，500-1000只的銀行有18家，100-500只的銀行有61家。也就是說(shuō)，在銀行基金代銷(xiāo)渠道上，絕大部分基金由前22家代理銷(xiāo)售。

????????雖然銀行仍是基金代銷(xiāo)的主要渠道，但亦遭遇第三方機(jī)構(gòu)、券商等帶來(lái)的分流困境，其中處于邊緣地帶的中小銀行競(jìng)爭(zhēng)壓力將更大。

????????業(yè)內(nèi)人士稱，在基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)上，中小機(jī)構(gòu)渠道并不強(qiáng)勢(shì)，同時(shí)在人員配備、風(fēng)控管理上有所欠缺。由于該業(yè)務(wù)創(chuàng)收主要通過(guò)申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)等交易型費(fèi)用，因此銷(xiāo)售導(dǎo)向占據(jù)主導(dǎo)，銷(xiāo)售人員為“賣(mài)量”有時(shí)候會(huì)“鋌而走險(xiǎn)”。

搶灘基金投顧業(yè)務(wù)

????????當(dāng)下，銀行傳統(tǒng)的基金代銷(xiāo)模式競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境日益激烈，同時(shí)也不能滿足投資者日益增長(zhǎng)的財(cái)富管理需求。為破解這一難題，銀行也逐漸轉(zhuǎn)型，搶灘投顧業(yè)務(wù)。

????????12月8日，交通銀行推出基金投顧服務(wù)平臺(tái)，平臺(tái)上線后，可由3家頭部基金投顧試點(diǎn)機(jī)構(gòu)根據(jù)客戶委托進(jìn)行基金產(chǎn)品投資和管理。此前，中信銀行也上線“信智投投顧版”，相關(guān)基金投顧服務(wù)由華夏財(cái)富提供。

????????某國(guó)有大行個(gè)金業(yè)務(wù)部負(fù)責(zé)人對(duì)中國(guó)證券報(bào)記者表示：“商業(yè)銀行開(kāi)展基金投顧服務(wù)有眾多優(yōu)勢(shì)：一是客戶數(shù)量多，投資目標(biāo)各異，對(duì)基金投顧服務(wù)需求量大;二是科技實(shí)力強(qiáng)，可以充分利用金融科技手段實(shí)現(xiàn)千人千面、普惠金融;三是有專業(yè)的財(cái)富管理隊(duì)伍，可以為客戶提供專業(yè)化的基金投顧配置建議;四是多元化經(jīng)營(yíng)，在未來(lái)投顧配置產(chǎn)品放開(kāi)的情況下，可以綜合利用商業(yè)銀行端多元化的產(chǎn)品為客戶做好綜合財(cái)富管理服務(wù)。”

????????值得一提的是，今年3月工商銀行、招商銀行、平安銀行3家銀行已獲基金投顧試點(diǎn)資格，截至目前，還未上線產(chǎn)品。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，隨著基金投顧市場(chǎng)的壯大以及投資者理念的轉(zhuǎn)變，基金投顧或?qū)⒊蔀殂y行和非銀機(jī)構(gòu)合作的新趨勢(shì)。

????????不過(guò)，在大小銀行開(kāi)展投顧服務(wù)時(shí)，對(duì)合作對(duì)象的選擇標(biāo)準(zhǔn)也有所不同。紅塔證券研究所副所長(zhǎng)(擬任)李奇霖曾發(fā)文稱，大銀行與中小銀行聘請(qǐng)外部非銀機(jī)構(gòu)充當(dāng)投顧，對(duì)投顧的要求、篩選與投后管理等方面有不同的側(cè)重點(diǎn)。大銀行更為規(guī)范復(fù)雜，中小銀行相對(duì)簡(jiǎn)單，更多看重投顧的報(bào)價(jià)。

《電鰻快報(bào)》